DAMPAK EX-DIVIDEN DATE TERHADAP ABNORMAL RETURN DAN VOLUME PERDAGANGAN SAHAM PADA PERUSAHAAN LQ-45 YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2015 - 2019

METTY SINGGAR SARI, . (2021) DAMPAK EX-DIVIDEN DATE TERHADAP ABNORMAL RETURN DAN VOLUME PERDAGANGAN SAHAM PADA PERUSAHAAN LQ-45 YANG TERDAFTAR DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2015 - 2019. Skripsi thesis, Universitas Pancasakti Tegal.

Text Skripsi Metty Singgarsari NPM. 4116500158 - metty singgar.docx Restricted to Repository staff only Download (1MB)

Abstract

Sari, Metty Singgar. 4116500158. 2021. Dampak Ex-Dividen Date terhadap Abnormal Return dan Volume Perdaganagan Saham pada Perusahaan LQ-45 yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2015-2019. Skripsi. Program Studi Manajemen. Fakultas Ekonomi dan Bisnis. Universitas Pancasakti Tegal. Ukuran keberhasilan kinerja dari sebuah perusahaan adalah kemampuan perusahaan untuk memperoleh keuntungan sehingga akan mempengaruhi return sahamnya sebagai respon pasar akan kinerja perusahaan yang baik. Pembagian dividen oleh perusahaan akan memberikan dampak pendanaan pada perusahaan. Semakin besar dividen dibagikan perusahaan maka akan semakin mengurangi modal perusahaan dapat membuat investor berpikiran negatif jika pada saat ex-dividend date, harga saham perusahaan yang bersangkutan akan mengalami penurunan yang tentunya akan mempengaruhi volume perdagangan saham. Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui: 1) ada tidaknya perbedaan abnormal return antara sebelum dan sesudah ex-dividen date, dan 2) ada tidaknya perbedaan volume perdagangan saham antara sebelum dan sesudah ex-devidend date pada perusahaan LQ-45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2015-2019. Penelitian merupakan penelitian kuantitatif dengan data primer yang berasal dari kuesioner. Populasi sebanyak sebanyak 45 peerusahaan, dengan teknik penentuan sampel menggunakan teknik purposive sampling sehingga diperoleh sampel 12 perusahaan. Analisis yang digunakan analisis Wilcoxon Signed RankTest jika data tidak berdistribusi normal dan analisis Paired Sample T-Test apabila data berdistribusi normal. Hasil penelitian menunjukkan terdapat perbedaan yang signifikan abnormal return antara sebelum dan sesudah ex-dividen date, terbukti hasil penelitian diperoleh Asymp. Sig. (2-tailed) bernilai 0,000 < 0,05, maka disimpulkan terdapat dampak ex-dividen data terhadap abnormal return pada Perusahaan LQ-45 di Bursa Efek Indonesia periode 2015-2019. Terdapat perbedaan yang signifikan volume perdagangan saham antara sebelum dan sesudah ex-dividen date, terbukti hasil penelitian juga diperoleh Asymp. Sig. (2-tailed) bernilai 0,027 < 0,05, maka disimpulkan terdapat dampak ex-dividen data terhadap volume perdagangan saham pada Perusahaan LQ-45 di Bursa Efek Indonesia periode 2015-2019. Saran penelitian ini diharapkan perusahaan dalam menerapkan kebijakan dividen harus didasarkan pada pertimbagan atas kepentingan pemeganagan saham dan juga kepentingan perusahaan. Kebijakan dividen penting karena pembayaran meningkatkan kemakmuran pemegang saham. Perilaku investor individual dalam mengambil keputusan finansial tidak hanya dipengaruhi oleh pertimbangan rasionalitas dan data objektif saja. Akan tetapi juga perlu dipengaruhi oleh tindakan rasional seperti emosi, kebiasaan psikologis tertentu dan mood investor individual untuk mengurangi reaksi pasar terhadap adanya kebijakan dividen. Kata Kunci: abnormal return, volume perdagangan saham, dan dividen.

Item Type:	Karya Ilmiah (Skripsi)
Subjects:	H Social Sciences > H Social Sciences (General)
Depositing User:	Admin Perpustakaan Pusat
Date Deposited:	04 Oct 2021 06:16
Last Modified:	03 Feb 2022 02:53
URI:	http://repository.upstegal.ac.id/id/eprint/3850

Actions (login required)

View Item